Willie (Billy Bob Thornton) jest zawodowym oszustem. Święta Bożego Narodzenia, dla innych pełne magii, dla Williego stanowią wyłącznie okazję do popełnienia kolejnych przestępstw. Willie przebiera się za Świętego Mikołaja. W czasie świąt nie ma przecież nikogo, kto wzbudzałby większe zaufanie#W takim przebraniu wypada kochać dzieci. Tymczasem Willie ich nienawidzi. W takim przebraniu wypada kochać świat # on potrafi stawić mu czoła wyłącznie pod wpływem alkoholu. Alkohol to jedyne, co potrafi wywołać w Mikołaju jakiekolwiek emocje. Pewnego dnia Willie spotka dziecko, dzięki któremu pozna siłę przyjaźni i ludzkiego ciepła. Zimne jak lód serce Mikołaja stopnieje